{"id":6945,"date":"2022-12-07T19:13:56","date_gmt":"2022-12-07T22:13:56","guid":{"rendered":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/\/?p=6945"},"modified":"2024-07-19T15:32:32","modified_gmt":"2024-07-19T18:32:32","slug":"qual-a-diferenca-entre-margem-ebitda-e-lucro-liquido","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/qual-a-diferenca-entre-margem-ebitda-e-lucro-liquido\/","title":{"rendered":"Qual a diferen\u00e7a entre margem EBITDA e lucro l\u00edquido?"},"content":{"rendered":"<p id=\"\">Analisar os indicadores financeiros de um neg\u00f3cio \u00e9 uma etapa fundamental para estudar a efetividade da estrat\u00e9gia utilizada. Investidores tamb\u00e9m os acompanham de perto, para estudar o mercado e investir de forma assertiva. Pensando nisso, a <strong id=\"\">margem EBITDA \u00e9 um dos principais indicadores financeiros<\/strong> utilizados para analisar a efici\u00eancia operacional de uma empresa e chegar no lucro operacional.<\/p>\n<p id=\"\">Ao falar sobre lucro, voc\u00ea deve pensar no lucro l\u00edquido. Mas, afinal, voc\u00ea sabe qual \u00e9 a <strong id=\"\">diferen\u00e7a entre esses dois indicadores<\/strong>? O EBITDA e o lucro l\u00edquido s\u00e3o assuntos t\u00e9cnicos, mas que n\u00e3o s\u00e3o t\u00e3o complicados de entender. Al\u00e9m disso, \u00e9 muito importante para gestores e profissionais da \u00e1rea saber o que os difere de forma correta para ajudar em sua rotina de trabalho.<\/p>\n<p id=\"\">Portanto, se voc\u00ea se preocupa com a <strong id=\"\">sa\u00fade financeira e o crescimento de uma empresa<\/strong>, siga com a leitura deste artigo para entender para que serve a margem EBITDA e o lucro l\u00edquido, al\u00e9m das principais diferen\u00e7as entre eles com exemplos pr\u00e1ticos para n\u00e3o esquecer mais sobre este assunto. Boa leitura!<\/p>\n<h2 id=\"\">Para que serve a margem EBITDA?<\/h2>\n<p id=\"\">A <a id=\"\" href=\"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/\/o-que-e-ebitda-e-por-que-voce-deve-usar-com-seus-clientes\">margem EBITDA<\/a> (sigla para <em id=\"\">Earning Before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization<\/em>, em portugu\u00eas, lucro antes dos juros, impostos, deprecia\u00e7\u00e3o e amortiza\u00e7\u00e3o) serve para calcular o <strong id=\"\">lucro operacional <\/strong>de uma empresa, ou seja, mostra quanto a empresa ganha sem levar em conta os juros, impostos ou amortiza\u00e7\u00f5es.<\/p>\n<p id=\"\">Al\u00e9m disso, existe tamb\u00e9m o EBIT, que \u00e9 uma varia\u00e7\u00e3o focada em demonstrar o lucro operacional das opera\u00e7\u00f5es ligadas \u00e0 sua atividade, mas descontando a deprecia\u00e7\u00e3o e amortiza\u00e7\u00e3o. Portanto, a EBITDA e EBIT s\u00e3o dois indicadores importantes para entender a efetividade de um neg\u00f3cio.<\/p>\n<p id=\"\">O EBITDA auxilia investidores a realizar uma compara\u00e7\u00e3o precisa de empresas de um mesmo segmento, para encontrar as melhores oportunidades. Aos gestores, auxilia a avaliar o quanto de dinheiro operacional \u00e9 gerado e avaliar se o seu neg\u00f3cio est\u00e1 sendo gerido de forma eficiente (ou se h\u00e1 oportunidades de melhora).<\/p>\n<p id=\"\">A margem EBITDA \u00e9 calculada usando a seguinte f\u00f3rmula:<\/p>\n<ul id=\"\">\n<li>Margem EBITDA = (EBITDA\/Receita L\u00edquida) x 100.<\/li>\n<\/ul>\n<p id=\"\">\u00c9 um c\u00e1lculo simples, mas muito efetivo. Por mais que seja importante calcular impostos, juros, amortiza\u00e7\u00e3o e toda parte burocr\u00e1tica, que s\u00e3o obriga\u00e7\u00f5es de empresas para manter uma boa gest\u00e3o, n\u00e3o s\u00e3o fatores que se relacionam ativamente com as atividades da empresa. Por isso, a margem EBITDA \u00e9 relevante na hora de analisar a efetividade da opera\u00e7\u00e3o.<\/p>\n<p id=\"\">Al\u00e9m disso, \u00e9 um indicador internacional para compreender o desempenho, seja em neg\u00f3cios de m\u00e9dio ou grande porte. Resumidamente, o EBITDA pode ser utilizado para:<\/p>\n<ul id=\"\">\n<li>Determinar o valor de uma empresa no mercado;<\/li>\n<li>Avaliar se a empresa tem uma capacidade para pagar suas d\u00edvidas;<\/li>\n<li>Lucratividade e sa\u00fade financeira da empresa, entre outros.<\/li>\n<\/ul>\n<h2 id=\"\">Margem EBITDA \u00e9 a mesma coisa que o lucro l\u00edquido?<\/h2>\n<p id=\"\">Por mais que ambos indicadores possam ser parecidos, na pr\u00e1tica, elas t\u00eam caracter\u00edsticas distintas. <strong id=\"\">O EBITDA \u00e9 o lucro da empresa em que n\u00e3o entra no c\u00e1lculo: juros, impostos, deprecia\u00e7\u00e3o e amortiza\u00e7\u00e3o<\/strong>. Enquanto isso, o <strong id=\"\">lucro l\u00edquido \u00e9 o valor final ap\u00f3s serem descontadas todas as despesas fixas e burocr\u00e1ticas<\/strong> de uma empresa, at\u00e9 mesmo impostos sobre a renda.<\/p>\n<p id=\"\">O lucro l\u00edquido demonstra a rentabilidade de um neg\u00f3cio e \u00e9 aquilo que gera o caixa de uma empresa. Portanto, eles s\u00e3o indicadores distintos. No entanto, a partir do EBITDA \u00e9 poss\u00edvel calcular e chegar at\u00e9 o valor do lucro l\u00edquido. Por exemplo:<\/p>\n<p id=\"\">EBITDA<\/p>\n<p id=\"\">R$ 10.000<\/p>\n<p id=\"\">(-) Deprecia\u00e7\u00e3o + Amortiza\u00e7\u00e3o<\/p>\n<p id=\"\">R$ 1.000<\/p>\n<p id=\"\">(=) EBIT<\/p>\n<p id=\"\">R$ 9.000<\/p>\n<p id=\"\">(-) Despesas financeiras<\/p>\n<p id=\"\">R$ 1.500<\/p>\n<p id=\"\">(=) LAIR<\/p>\n<p id=\"\">R$ 6.500<\/p>\n<p id=\"\">(-) Impostos sobre renda<\/p>\n<p id=\"\">R$ 1.000<\/p>\n<p id=\"\">Lucro L\u00edquido<\/p>\n<p id=\"\">R$ 5.500<\/p>\n<p id=\"\">Sendo o significado de cada item listado acima:<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">Deprecia\u00e7\u00e3o<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">Perda de valor de um bem decorrente de seu uso, desgaste natural ou de sua obsolesc\u00eancia como im\u00f3veis, ve\u00edculos, m\u00e1quinas, equipamentos eletr\u00f4nicos e outros.<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">Amortiza\u00e7\u00e3o<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">Usada para calcular e registrar a perda de valor dos bens intang\u00edveis da empresa, como marcas, patentes, softwares, direitos autorais e outros.<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">EBIT<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">\u00c9 o lucro operacional, que \u00e9 o lucro antes dos impostos e juros, por\u00e9m considerando deprecia\u00e7\u00e3o e amortiza\u00e7\u00e3o.<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">Despesas financeiras<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">\u00c9 o valor de encargos e juros que a empresa precisa sanar.<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">LAIR<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">Lucro antes do Imposto de Renda (LAIR), tamb\u00e9m chamado de Lucro Real.<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">Impostos sobre renda<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">Pagamento devido de imposto de renda.<\/p>\n<p id=\"\"><strong id=\"\">Lucro l\u00edquido<\/strong><\/p>\n<p id=\"\">Resultado final da opera\u00e7\u00e3o.<\/p>\n<p id=\"\">Uma vantagem do EBITDA \u00e9 que o resultado que ele fornece \u00e9 mais abrangente do que o c\u00e1lculo do lucro l\u00edquido, pois <strong id=\"\">o lucro l\u00edquido pode sofrer com bastantes vari\u00e1veis<\/strong> e n\u00e3o demonstrar toda a efetividade do neg\u00f3cio no per\u00edodo analisado espec\u00edfico.<\/p>\n<h2 id=\"\">\u00c9 melhor usar lucro l\u00edquido ou EBITDA?<\/h2>\n<p id=\"\">Ambos indicadores s\u00e3o relevantes e devem ser usados em conjunto e de forma complementar para garantir uma an\u00e1lise assertiva de um neg\u00f3cio.<\/p>\n<p id=\"\">O EBITDA \u00e9 um indicador voltado para calcular a lucratividade do empreendimento e mostrar a efetividade de suas atividades principais, enquanto o lucro l\u00edquido calcula o caixa que resta para a empresa, ou \u201cdinheiro limpo\u201d. \u00c9 gerado ap\u00f3s o pagamento de todas as despesas fixas, custos vari\u00e1veis e burocracias.<\/p>\n<p id=\"\">Portanto, se o objetivo \u00e9 entender o desempenho de um neg\u00f3cio no mercado, o<strong id=\"\"> EBITDA \u00e9 um indicador mais amplo<\/strong> que pode ser usado para entender a real performance da empresa. J\u00e1 o valor l\u00edquido demonstra a <a id=\"\" href=\"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/\/margem-de-lucro-saiba-o-que-e-e-como-calcular\">margem de lucro empresarial<\/a> gerada, que \u00e9 muito importante para empreendedores, pois demonstra se a empresa est\u00e1 se mantendo ou est\u00e1 em uma crescente.<\/p>\n<p id=\"\">Para os investidores, o lucro l\u00edquido auxilia na hora de avaliar as a\u00e7\u00f5es ou fundos imobili\u00e1rios. \u00c9 importante relembrar que \u00e9 recomendado utilizar os indicadores em conjunto.<\/p>\n<h2 id=\"\">Evolua a gest\u00e3o e produtividade do seu neg\u00f3cio<\/h2>\n<p id=\"\">Agora que voc\u00ea j\u00e1 conhece os indicadores de margem EBITDA e a diferen\u00e7a com o lucro l\u00edquido, \u00e9 o momento de colocar a m\u00e3o na massa e incluir a an\u00e1lise desses <a id=\"\" href=\"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/\/6-indicadores-financeiros-que-voce-precisa-ter-em-sua-empresa\">indicadores financeiros<\/a> em sua rotina empresarial.<\/p>\n<p id=\"\">A partir deles, voc\u00ea ter\u00e1 um maior controle de seu neg\u00f3cio, al\u00e9m de <strong id=\"\">guiar suas decis\u00f5es em dados<\/strong>, tornando o futuro da empresa muito mais assertivo e lucrativo. Para auxiliar na organiza\u00e7\u00e3o financeira de sua empresa, conhe\u00e7a o software ERP Omie de <a id=\"\" href=\"https:\/\/www.omie.com.br\/funcionalidades\/controle-financeiro-empresarial\/\">Controle Financeiro Empresarial<\/a>.<\/p>\n<p id=\"\">Com ele, voc\u00ea realiza o gerenciamento de empresas e conta com um sistema 100% online e totalmente integrado. Tenha suas a\u00e7\u00f5es burocr\u00e1ticas automatizadas para proporcionar uma maior organiza\u00e7\u00e3o para o seu neg\u00f3cio, al\u00e9m de obter dados precisos e em tempo real para melhorar seu planejamento estrat\u00e9gico.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>Saiba quais as principais diferen\u00e7as entre margem EBITDA e lucro l\u00edquido, indicadores importantes para estudar a produtividade e qualidade de um neg\u00f3cio.<\/p>\n","protected":false},"author":10,"featured_media":12567,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[398],"tags":[],"class_list":["post-6945","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-gestao-contabil"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6945","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/users\/10"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=6945"}],"version-history":[{"count":5,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6945\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":19740,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6945\/revisions\/19740"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/media\/12567"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=6945"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=6945"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/preview.omie.com.br\/blog\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=6945"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}